Nagmulta ang Central Bank of Ireland (CBI) sa Coinbase Europe Limited ng €21.46 million dahil sa matinding pagkukulang sa pag-monitor laban sa money laundering at counter-terrorist-financing (CTF).
Unang beses ito na nagkaroon ng aksyon laban sa isang crypto company sa Ireland, na nagpapakita ng lumalaking pagtuon ng regulators sa crypto exchanges.
Coinbase Pinulaan Dahil sa Sablay sa Anti-Money Laundering
Ayon sa CBI, hindi nagawa ng Coinbase na maayos na i-monitor ang mahigit 30 million transactions na may halagang €176 billion mula Abril 2021 hanggang Marso 2025. Apektado ang halos 31% ng lahat ng transaksyon sa panahong iyon.
Inamin ng Coinbase ang pagkukulang, tinanggap ang multa at reprimand bilang bahagi ng kasunduan.
Ayon sa regulator, ang pagkukulang na ito ay nagdulot ng delay sa pagkilala ng mga kahina-hinalang aktibidad na konektado sa money laundering, fraud, ransomware, drug trafficking, at child exploitation.
Inabot ng halos tatlong taon bago nireview ng Coinbase ang mga hindi na-monitor na transaksyon, kaya nag-submit ito ng 2,708 Suspicious Transaction Reports (STRs) sa mga otoridad ng Ireland.
Matinding Paglabag sa Compliance
Sabi ni Deputy Governor Colm Kincaid, ipinapakita ng kasong ito kung paano nagiging sanhi ng nakapapasok na sistema ang pagkakataon para sa mga kriminal na makaligtas sa pagtugis.
Binigyang-diin niya na dahil sa “cross-border nature at anonymity features” ng crypto, kailangan ng mas mahigpit na oversight at hindi ng mas mahihinang controls.
Ang misconfiguration sa system ng Coinbase ang nagdulot ng problema at hindi ito sinadyang iwasan ang batas.
Gayunpaman, malinaw na ipinahayag ng CBI na ang ganitong operational failures ay may parehong halaga sa ilalim ng AML laws. Una sanang ipinanukala ang €30.66 million na multa, pero nabawasan ito ng 30% sa ilalim ng proseso ng Ireland na “undisputed facts settlement”.
Ang penalty ay hinihintay pa ang kumpirmasyon ng High Court ng Ireland bago ito pormal na ipatupad.
Dapat Bang Mag-alala ang Mga User ng Coinbase?
Sa mga ordinaryong user ng Coinbase, ang enforcement na ito ay hindi nakaapekto sa mga laman ng wallet, access sa trading, o pondo sa exchange. Nakatuon ang issue sa internal monitoring systems at hindi sa customer assets o integridad ng transaksyon.
Gayunpaman, nagdulot ito ng katanungan tungkol sa compliance infrastructure ng Coinbase lalo’t habang ito ay nagahanap ng mas matinding regulatory legitimacy.
Kasalukuyang ina-apply ng kumpanya ang isang US National Trust Charter para palawakin ang kanilang custody at institutional services. Posibleng tignan ng mga regulator kung may ganitong kahinaan din sa ibang lugar.
Dumadaming Pressure Mula sa Regulasyon
Dumating ang multa sa panahon ng malaking pagbabago para sa Coinbase.
Noong huling bahagi ng Oktubre, binili nito ang Echo, isang on-chain capital formation platform, sa halagang $375 million na naglalayong mag-expand sa tokenized asset issuance.
Patuloy rin itong nag-lobby sa mga otoridad ng US tungkol sa stablecoin policy sa ilalim ng kaka-pass lang na GENIUS Act.
Pero ang enforcement na ito ay nagpapakitang ang oversight ay lumalakas habang ang mga crypto firms ay naging mas malapit sa traditional finance.
Ipinapatupad na ng mga European regulator ang bank-grade AML standards sa virtual asset service providers (VASPs) mula nang pumasok sa bisa ang Markets in Crypto-Assets (MiCA) rules ngayong taon.
