Naghahanap ngayon ang Mastercard ng Director of Crypto Flows—siya ang mamumuno sa pag-issue ng mga card na naka-link sa stablecoin, magpapalago ng DeFi payment flows, at magbabago ng mga network rule para sa Web3 transactions.
Unang nakita ang job posting mula kay crypto journalist Frank Chaparro noong Feb. 24, at mukhang seryoso na ngayon si Mastercard na lampasan ang pilot-level na mga experiment na ginagawa nila dati pagdating sa crypto payments.
Timing na Parang Sinulat ng Tadhana
Ilang araw bago lumabas ang balita, naglabas ang Citrini Research ng “The 2028 Global Intelligence Crisis”—isang viral na report sa Substack. Sinasabi dito na posibleng magka-chain reaction kung saan unti-unting mawawala ang mga fee-based intermediaries dahil sa AI agents—at kasama rito mismo ang mga payment network. Tinukoy din ng Citrini na puwedeng magbago ang takbo ng laro para sa Mastercard sa Q1 2027 earnings kung saan ang agentic commerce ay posibleng umiwas na sa card interchange gamit ang stablecoins.
Simple lang ang logic: kapag si AI agent na ang bumibili para sa mga consumer, hindi na practical na magbayad ng 2-3% card interchange fee. Sa stablecoin payment rails, halos zero na lang ang charge. Dito, hindi na competitor ang tatalo sa Mastercard—kundi ang mismong blockchain protocol.
Ano ang Kailangan Habulin ni Mastercard Para Makatakbo Kasabay?
Hindi lang haka-haka ‘yung risk na ito. Noong 2024, umabot sa $18.4 trillion ang total value na nilipat gamit ang stablecoins—mas mataas pa sa Visa ($15.7 trillion) at Mastercard ($9.8 trillion) base sa data mula Artemis Analytics. Hindi man apples-to-apples ang comparison—kasi malaking bahagi niyan trading, hindi payments—pero obvious kung saan papunta ang trend.
Sinabi pa nga ng CEO ng Mastercard na si Michael Miebach sa mga analyst noong January na “leaning in” sila sa stablecoins at agentic commerce—at tinawag niyang parang “paalis na ang tren.” Pero tingin niya, stablecoins ay “isa lang sa mga currency na kaya nitong supportahan sa network nila.”
Pero ‘yun ang kinokontra ng Citrini. Hindi puro stablecoin ang magre-replace sa card payments sa mga cashiers, kundi lalabas ang bagong klase ng commerce—machine-to-machine, sobrang daming micropayment, at 24/7 pa ang ikot—at mangyayari ‘yon sa labas na ng card network design na alam natin.
Nagse-set Up ba ng Daanan o Nilalaktawan Lang?
Ibig sabihin, mukhang napapalakas na ni Mastercard ang sagot nila dito. Nagsimula na silang isama ang iba’t ibang stablecoins sa network nila noong June 2025, nag-expand ng USDC settlement ng Circle sa Middle East at Africa, at sabi-sabi, balak pa nilang bilhin ang crypto infrastructure startup na zerohash sa halagang $2 billion.
Pero hindi pa rin mapantayan ang Visa. Umabot na sa $3.5 billion kada taon ang stablecoin settlement ng Visa sa blockchain noong late 2025. Yung mga crypto-native issuer tulad ng Rain at Reap, Visa rin ang ginagamit nilang card rails—at lampas $3 billion na ang annualized volume ni Rain matapos makuha ang direct Visa membership. Sabi ng mga industry analyst, mas napaaga ang hakbang ng Visa sa crypto kaya mas malaki agad nakuha nilang market share, samantalang parang nahuli sa momentum ang Mastercard dahil mas nakatutok sila sa exchange-side kaysa sa consumer side ng crypto card usage.
Nagkataon Lang Ba ’To o Kumpirmado Na?
Kahit hindi pa sigurado kung direct result ito ng Citrini report, ang mas mahalaga ay pareho ng diagnosis ng researchers at ng Mastercard mismo. Parehong nakikita na delikado kapag hindi marunong mag-adapt ang card networks sa stablecoin-native commerce—malalampasan lang talaga sila, hindi lang basta maiistorbo.
Sabi nga ng Citrini, buhay pa ang ‘canary’ o warning sign. Tanong na lang ngayon kung balak talagang i-close ng Mastercard ang gap sa pagitan nila at ng crypto world, o baka gusto lang nilang may nakabantay habang lalo pang lumalayo ang agwat.
