Nag-propose ulit ng bagong rules ang US Securities and Exchange Commission (SEC) para sa mga transfer agent nitong Tuesday. Posibleng maging official record agad sa blockchain kung sino-sino ang may-ari ng mga shares.
Sa parehong araw, nag-ayos din ng kaso ang Commodity Futures Trading Commission (CFTC) laban sa isang swaps trader na binura ang mga message na pinapapreserve sana ng regulators. Parehong issue tungkol sa kung ano talaga ang dapat maging official na record.
Ang Stock Records sa On-Chain, Nakaasa pa rin sa Isang Di-kilalang Kumpanya
Sa bawat share ng public company, may transfer agent na nag-aasikaso sa likod nito. Sila ang nagme-maintain ng master securityholder file, o legal na listahan ng kung sino ang may-ari ng alin na shares. Sila din ang taga-proseso ng dividend at transfer ng shares.
Hindi pa nasusulat muli ang mga patakaran tungkol dito mula pa noong early 1980s, pero tinulungan ng bagong package nitong Tuesday na i-update ang ilang rules at forms (kasama ang pagtanggal ng isang rule) at magdagdag ng ilang bagong panuntunan. Ayon kay Commissioner Hester Peirce sa X (twitter), inabot din ng lampas isang dekada ang proposal na ito.
I-follow kami sa X para lagi kang updated sa mga balita habang nangyayari
Ikinonekta ni Chairman Paul Atkins ang update na ito sa tech na gamit na ng industriya.
“Ngayon, mas mapapadali at mase-set up na maging mas modern ang rules ng Commission para i-reflect ang mga proseso ng transfer agents, kasama na ang paggamit nila ng electronic communications at blockchain tech, pagdating sa securities offerings at paglipat ng shares,” ayon sa pahayag na kinilala si Atkins.
Dito na nagkakaiba — magiging share ba talaga ang isang token, o parang wrapper lang ng share yan? Nagiging legal lang ang transfer kapag ang blockchain mismo ang humahawak o nagpapasa ng official record. Samantala, lumalala pa ang ownership gap sa tokenization habang hindi pa naia-adjust ang rules.
Ayon sa transfer agent guide ng BeInCrypto, gumalaw na ang Securitize, Computershare, at Equiniti para sa ganitong trabaho. Kailangan ding i-disclose ng mga registrar kung alin sa mga securities nila ang tinokenize at saang network ito naka-host.
$90,000 Penalty Dahil sa Nawalang Messages
Sa ibang balita, nag-close ang CFTC ng isang kabaligtarang kaso. Isang federal court sa Manhattan ang naglabas ng consent order laban kay John Patrick Gorman III, isang US dollar swaps trader at managing director sa isang global investment bank.
Noong March 2019, inutusan ng enforcement staff si Gorman na i-preserve ang mga dokumento. Imbes, binura niya ang mga WhatsApp thread at isang text message.
Matapos ang dalawang buwan, nagsumite siya ng sulat sa agency na wala raw siyang sinirang anumang file. Inulit pa niya ito habang tumetestigo noong November 2019.
“Ang pagsubok na pigilan o sagkaan ang imbestigasyon ng Commission ay pinaka-root mismo ng kakayahan ng division na makita ang mga mali at ipatupad ang batas,” sabi ng CFTC sa kanilang release na may quote kay David Miller, ang enforcement director ng agency.
Pinalusahan si Gorman ng $90,000 at hindi na siya pwedeng ulitin ang ginawa niya. Base pa rin kasi ang regulators sa kung anong mga files ang pinipili ng trader na itago — bagay na kayang solusyunan ng shared ledger sa blockchain.
