Inutusan ng mga regulator ng Washington state ang CoinMe na itigil ang lahat ng money-transfer activities matapos silang akusahan ng paggamit ng mahigit $8 million sa pondo ng mga customer bilang sariling kita.
Ang Department of Financial Institutions (DFI) ay nag-isyu ng emergency cease-and-desist order noong December 1, dahil sa “unsafe and unsound practices.”
Regulator, Napansin ang Mali sa Paggamit ng Pondo ng Customer
Ayon sa DFI, hindi raw nagawang protektahan ng CoinMe ang perang binayad ng mga consumer para sa crypto vouchers. Sa halip, sinabi na tinatrato ng kumpanya ang mga unclaimed o expired voucher balances bilang kita.
Ayon sa dokumentong isinumite, mga customer ang bumibili ng vouchers sa CoinMe kiosks pero hindi nasusubukang gamitin ito. Sa batas ng Washington, required na ang mga kumpanya ay ingatan ang mga pondo bilang ari-arian ng consumer o ibigay ito bilang unclaimed assets.
Gayunpaman, sinabi ng DFI na ang CoinMe ay tinatrato ang mga balanse bilang corporate revenue. Ayon sa regulator, nakaapekto ito sa mga consumer at nagpabago sa financial condition ng kumpanya.
Dahil sa mga natuklasang ito, iniutos ng DFI na itigil ng CoinMe ang lahat ng money-transfer at kiosk-related operations sa estado. Hindi maaaring tumanggap ang kumpanya ng bagong pondo mula sa mga konsumidor sa Washington ayon sa utos.
Sinabi rin ng mga opisyal na sasanayin nila ang paghahanap ng restitution para sa mga naapektuhang customer. Nagbigay din sila ng senyales na plano nilang bawiin ang money-transmitter license ng CoinMe sa estado.
Naglalaman din ang cease-and-desist order ng iba pang paglabag, kasama ang hindi pagtugon sa required net worth, pagtatago ng maling records, at pagsusumite ng mali-maling dokumento.
Sinabi rin ng DFI na ang ilan sa mga CoinMe vouchers ay may display na support phone number na wala na talagang tumutugon. Ayon sa regulator, nag-ambag ito sa hindi magandang proteksyon para sa mga consumer.
Matinding Dagok sa Isang Malaking Cash-to-Crypto ATM Network
Ang aksyong ito ay isa sa pinaka-seryosong hakbang ng estado laban sa isang US crypto ATM operator. Isa sa pinakamalaking cash-to-crypto networks sa bansa ang CoinMe.
Itinampok ng kaso ang tumataas na pagsusuri sa crypto on-ramps na humahawak ng physical cash. Inaasahan ng mga regulator na sundin ng mga kumpanyang ito ang parehong standards ng traditional money-transmitters.
May pagkakataon na mag-apela ang CoinMe sa order, pero mukhang handa ang mga regulator sa Washington na palalain pa ang kaso. Kapag bawiin ng estado ang lisensya ng kumpanya, mawawalan ng kakayahan ang CoinMe na magpatakbo ng anumang money-transfer service sa Washington.
Samantala, hinimok ng DFI ang mga naapektuhang customer na maghanda ng claims para sa posibleng refund. Sabi ng ahensya, priyoridad nito ang protektahan ang mga consumer na umaasa sa lisensyadong mga kumpanya para masiguradong ligtas ang kanilang pera.
