Tumaas ng halos 3% ang stock ng Alphabet (GOOGL) nitong Lunes. Ang naging dahilan, ayon sa report ng The Information, ay ginagawa raw ng Google ang bagong AI chip na tinatawag na Frozen v2, na kayang patakbuhin ang Gemini models nila hanggang 10x na mas efficient.
Mahalaga ang timing nito dahil galing lang sa pinakamalalang linggo ang mga chip stock sa nakalipas na mahigit isang taon. Ngayon, tinatanong ng Wall Street kung itong pagbagsak ay pwede nang gawing pagkakataon para bumili.
Target ng Alphabet AI Chip ang 10x Efficiency Bago Mag-2028
Mabilis mag-trabaho ang Frozen v2. Nakabuild na kasi sa mismong chip ang ilang parte ng Gemini model, ayon sa report. Dahil dito, mas konti na lang ang data na kelangan ikot-ikot, kaya mas tipid din sa kuryente bawat sagot nito.
Naniniwala ang mga engineer ng Google na kaya makapagserve ng Frozen v2 ng anim hanggang sampung beses na mas maraming token sa bawat unit ng power kumpara sa pinakabagong tensor processing units (TPUs) nila. Ang “tokens” — ito yung maliliit na parte ng text na nilalabas ng AI models. Para lang may idea, ang Ironwood, ang seventh-gen TPU ng Google, nadoble lang ang performance per watt kumpara sa nauna dito.
Pero may catch — gagana lang ang chip sa mga next-gen na Gemini models kung hindi babaguhin ng Google ang main design. Target ang pag-launch nito sa 2028, at suporta lang ang gagawin nito para sa mga TPUs na ginawa na ng Google mula 2016 pa — hindi ito replacement.
Kailangan talaga ni Google ng dagdag na lakas. Dahil sa kakulangan ng compute power, napilitan raw ang Google Cloud na tanggihan ang ibang negosyo. Noong nakaraang buwan, pumayag ang Google na magbayad ng halos $1 bilyon kada buwan sa SpaceX para matakpan ang kakulangan. Sina Amazon, Microsoft, at Meta, gumagawa na rin ng sarili nilang AI chips.
Nakatulong din ang pagtaas nitong Lunes para mabawi ang dating matinding pagbagsak ng Google stock bago ang earnings sa Miyerkules.
Wall Street Nakakita ng Value Pagkatapos ng Pagbagsak ng mga Semiconductor
Grabe ang naging bagsak noong nakaraang linggo. Ang VanEck Semiconductor ETF (SMH) bumaba ng 8.9%, pinakamalalang linggo mula pa April 2025 nang bumagsak ito ng 15%. Halos 10% din ang binaba ng Philadelphia SE Semiconductor Index (SOX).
Kinatakutan ito dahil sa iba-ibang dahilan. Ang Kimi K3 mula China, isang open-weight model ng Moonshot AI, nagpatindi ng takot na baka magbago ang takbo ng AI market. Una na ring may mga senyales na humihina na ang AI memory stock rally, tapos ilang linggo nang nagpu-pullout ang mga big fund sa Nvidia.
Pero para sa ilang bangko, pangalan pa rin ang opportunities dito. Sabi ni Joseph Moore mula Morgan Stanley, attractive na entry point ang pagbagsak ng memory stocks. Mas gusto niya Nvidia (NVDA) at Broadcom (AVGO). Pumapabor din dito si Mizuho analyst Vijay Rakesh ayon sa kanyang note sa mga client.
“Naniniwala kami na marami pang natitirang fuel sa tank dahil ang AI capex … at [gigawatt] power installations ay magpapatuloy pa lampas 2028-29E … lahat ito nagtutulak ng demand para sa semiconductors kahit malaki pa ang gap sa supply.”
I-follow kami sa X para lagi kang updated sa mga balita
Ine-expect ni Mislav Matejka ng JPMorgan na babalik na ang mga buyers malapit na. Para sa kanya, walang malaking supply ng bagong chip na darating hanggang 2028. Pero para kay Mark Lipacis ng Evercore, pwede pa raw bumaba ang market ng 10% hanggang 15% bago bumawi. Kahit ganon, base sa data niya, sa mga ganitong correction, kadalasan nagbo-bounce pabalik ang SOX ng 36% sa loob ng 20 linggo.
Nakatutok ngayon lahat sa earnings ng Alphabet sa Miyerkules. Dito malalaman kung sasabayan talaga ng Google ng matinding gastos ang nilalabas nilang chip news.
