Nagsabi si Tom Lee ng Fundstrat na baka tumaas ng at least 15% — o kahit umabot ng 20% — ang tech stocks, kasi inaasahan niyang magbabalik ang mga hedge fund sa tech matapos ang panalo ng Democrats sa midterm elections.
Naging bagsak ang mga data center operator tulad ng IREN, Hut 8, Applied Digital, at Core Scientific kung saan nabawasan ng 1.2% hanggang 13% nitong Miyerkules. Para kay Lee, sobra-sobra lang itong selloff na ‘to at parang OA ang takot ng market.
Bakit Sa Palagay ni Lee na Bagong Lakas Para sa Stocks ang Pagkakahati ng Washington?
Sa interview ng CNBC’s “Closing Bell”, sinabi ni Lee na mababago ng pagkapanalo ng Democrats kung paano gumagalaw ang Washington.
“Feeling ko mapipilitan ngayon ang Washington na makipagnegotiate, at magandang bagay ‘yon.”
Tom Lee, managing partner at head of research ng Fundstrat, via CNBC
Dinagdag pa niya na mas gumaan ang pressure sa Federal Reserve (Fed) dahil dito. Hindi na kailangang magtaas-taas ng interest rates nang sobra ng Fed para lang patunayan ang sarili nila.
Pati ‘yung unang likot ng trading, nagpapakita ng positibong galaw: tumaas ng 2.3% ang Dow, 1.7% ang S&P 500, at 2.1% ang Nasdaq Composite.
Mabubuhay Ba ang AI Trade Kahit May Pagbabagsak ng Data Centers?
Pinag-aaralan ni Lee na halos kalahati ng hedge funds ay focus pa rin sa technology, media, at telecom (TMT). Sabi niya, babalik sa tech ang mga ‘to imbes na bumili ng mga stocks tulad ng Coca-Cola.
Ayon kay Lee, ang mga tinatawag na hyperscalers — ‘yung mga cloud giants na bumubuo ng AI infrastructure — sila ang mauunang mag-lead ng rebound. Kunwari, tumaas agad ang Amazon ng 7.1% at Alphabet ng 3.4% sa opening ng trading.
Nagsimula ang ganitong galaw matapos magbenta ng AI stocks ang hedge funds — pinakamalaking pagbagsak mula pa noong 2017 para sa kanila.
Sabi pa ni Lee, kailangan ng mga estado ang kita ng data centers, at sa kakulangan ng computing power baka bumalik din ang dating bottleneck issues.
“Sa tingin ko babalik lahat ng lakas bago matapos ang taon.”
Tom Lee, managing partner at head of research ng Fundstrat, via CNBC
Pero nagbabala ang mga economist ng Goldman Sachs: Dahil nanalo sa local level ang mga Democrats, posible munang mahinto pansamantala ang paggawa ng mga bagong data center. Baka maapektuhan nito ang nasa 45% ng planong US capacity growth.
Bukod sa tech, gusto rin ni Lee ang mga financial stocks (dahil mas kalmado ang rate market) at industrials (dahil bumababa ang presyo ng enerhiya).
Samantala, binanggit din ng isang host ng CNBC na nagrally ang crypto dahil ngayon pinipilit ng Democrats na ipasa ang crypto laws na dati nilang tinutulan bago ang midterms.
Para kay Lee, pwedeng humina ang chances ng rebound kung lalawak pa ang pagtutol sa data centers — hindi lang sa Texas at Georgia. Nadagdagan kasi ang hawak ng Democrats dun at lumalakas na rin ang public opposition sa mga bagong itatayong data center.
